Vermögensverwaltung
Die Vermögensverwaltungsbranche steht vor einem tiefgreifenden Wandel: Technologische Innovationen, der Fokus auf Nachhaltigkeit und steigende Kundenerwartungen prägen die Entwicklung maßgeblich. Gleichzeitig stellen volatile Märkte, sich ändernde Zinssätze und neue regulatorische Anforderungen die Unternehmen vor große Herausforderungen.
Aktien mit Prognose und Analyse
Im folgenden eine Übersicht, welche Aktien wir in der Branche Vermögensverwaltung analyisiert und bewertet haben:
| Unternehmen (Aktie) | ISIN | WKN | Redaktionelle Einschätzung | MOAT | Score | Aktueller Kurs Modellbasierte Schätzung |
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|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
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Ameriprise Financial, Inc. | US03076C1062 | Neutrales Signal | 73 |
USD 505,64
USD 551,46 |
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State Street Corporation | US8574771031 | Starkes Signal | 71 |
USD 133,04
USD 143,02 |
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3i Group PLC | GB00B1YW4409 | Neutrales Signal | 70 |
GBp 3.343,00
GBp 3.560,30 |
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Affiliated Managers Group, Inc. | US0082521081 | Neutrales Signal | 70 |
USD 308,09
USD 328,12 |
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Anand Rathi Wealth Ltd. | INE463V01026 | Starkes Signal | 70 |
INR 3.017,10
INR 3.213,21 |
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| CVC Capital | JE00BRX98089 | Neutrales Signal | 70 |
EUR 12,83
EUR 13,66 |
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EQT AB | SE0012853455 | Neutrales Signal | 70 |
SEK 295,80
SEK 315,03 |
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Janus Henderson Group plc | JE00BYPZJM29 | Neutrales Signal | 70 |
USD 48,22
USD 51,35 |
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KKR & Co | US48251W1045 | Neutrales Signal | 70 |
USD 107,21
USD 114,18 |
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Onex Corporation | CA68272K1030 | Neutrales Signal | 70 |
CAD 107,04
CAD 114,00 |
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Partners Group Holding AG | CH0024608827 | Neutrales Signal | 70 |
CHF 963,40
CHF 1.026,02 |
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SEI Investments Company | US7841171033 | Starkes Signal | 70 |
USD 80,25
USD 85,46 |
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T. Rowe Price Group, Inc. | US74144T1088 | Neutrales Signal | 70 |
USD 95,23
USD 101,41 |
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Brookfield Asset Management | CA11271J1075 | Neutrales Signal | 69 |
CAD 70,54
CAD 74,69 |
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Bank of New York Mellon | US0640581007 | Neutrales Signal | 69 |
USD 126,45
USD 133,72 |
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BlackRock | US09247X1019 | Neutrales Signal | 68 |
USD 1.087,78
USD 1.143,25 |
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Investor AB | SE0015811963 | Neutrales Signal | 68 |
SEK 363,75
SEK 381,67 |
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Blackstone | US09260D1072 | Neutrales Signal | 68 |
USD 133,82
USD 140,00 |
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Northern Trust Corporation | US6658591044 | Neutrales Signal | 67 |
USD 147,10
USD 153,06 |
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Julius Bär | CH0102484968 | Neutrales Signal | 67 |
CHF 63,74
CHF 66,21 |
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Centuria Capital Group | AU000000CNI5 | Neutrales Signal | 67 |
AUD 2,03
AUD 2,11 |
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Amundi | FR0004125920 | Neutrales Signal | 67 |
EUR 77,25
EUR 80,15 |
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The Carlyle Group Inc. | US14316J1088 | Neutrales Signal | 66 |
USD 54,34
USD 56,32 |
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Franklin Resources, Inc. | US3546131018 | Neutrales Signal | 64 |
USD 27,77
USD 28,27 |
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Legal & General | GB0005603997 | Schwaches Signal | 63 |
GBp 267,40
GBp 270,25 |
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| Corebridge Financial Inc. | US21871X1090 | Neutrales Signal | 62 |
USD 31,12
USD 31,12 |
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Ares Management Corporation | US03990B1017 | Schwaches Signal | 61 |
USD 135,02
USD 134,34 |
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Blue Owl Capital Inc. | US09581B1035 | Schwaches Signal | 61 |
USD 12,61
USD 12,55 |
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HDFC AMC Limited | INE127D01025 | Neutrales Signal | 61 |
INR 2.826,90
INR 2.812,77 |
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Latour Investment AB ser. B | SE0010100958 | Schwaches Signal | 61 |
SEK 232,10
SEK 230,94 |
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GBL | BE0003797140 | Schwaches Signal | 53 |
EUR 82,95
EUR 76,73 |
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Quilter Plc | GB00BNHSJN34 | Schwaches Signal | 53 |
GBp 179,00
GBp 165,58 |
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Aktulle Neuigkeiten für Vermögensverwaltung
Gewinneinbruch bei Julius Bär wegen Signa-Desaster
Die Schweizer Privatbank Julius Bär verzeichnet einen deutlichen Gewinneinbruch, ausgelöst durch hohe Abschreibungen im Zusammenhang mit der insolventen Signa-Gruppe. Das Engagement bei René Benkos Immobilienimperium belastete das Ergebnis massiv und überschattet die ansonsten stabile Entwicklung im Kerngeschäft der Vermögensverwaltung. Zwar bleiben die verwalteten Vermögen auf hohem Niveau und die operativen Erträge zeigen sich robust, doch das Signa-Debakel hat Schwächen im Risikomanagement offengelegt und das Vertrauen der Investoren spürbar beeinträchtigt. Aus INVESTNOW-Sicht bleibt Julius Bär operativ solide, steht aber kurzfristig unter Reputations- und Bewertungsdruck, bis die Altlasten vollständig aufgearbeitet sind.
BlackRock steigert verwaltetes Vermögen auf Rekordniveau
BlackRock hat sein verwaltetes Vermögen auf einen neuen Rekord von rund 10,5 Billionen US-Dollar erhöht und profitiert dabei von starken Mittelzuflüssen sowie steigenden Kapitalmärkten. Besonders ETFs (darunter auch ein signifikanter Kryptoanteil rund um BTC) und institutionelle Mandate sorgten für Wachstum, während der Konzern zuletzt rund 18 Milliarden US-Dollar Jahresumsatz erzielte und hohe Skaleneffekte aufweist. Die Entwicklung unterstreicht BlackRocks dominante Stellung im globalen Asset-Management-Markt.
Julius Bär verschärft Sparkurs und streicht 250 Stellen
Die Schweizer Bank Julius Bär kündigt einen verschärften Sparkurs an und streicht rund 250 Stellen. Grund dafür sind schwache Nettozuflüsse und ein gesunkenes verwaltetes Vermögen. Im ersten Halbjahr will die Bank Maßnahmen zur Effizienzsteigerung umsetzen. CEO Philipp Rickenbacher sieht in der Umstrukturierung eine Notwendigkeit, um die Wettbewerbsfähigkeit zu sichern. Die Aktie reagierte darauf leicht positiv.
Neuer Julius-Bär-Chef strafft Organisation der Bank
Stefan Bollinger, der seit Januar 2025 als CEO der Schweizer Privatbank Julius Bär tätig ist, hat umfassende Restrukturierungsmaßnahmen eingeleitet. Dazu zählt die Reduzierung des Vorstands von 15 auf 5 Mitglieder, um die Verantwortlichkeit zu erhöhen und die Führungseffizienz zu steigern. Zudem plant die Bank, etwa 400 Stellen abzubauen, was rund 5 % der Belegschaft entspricht, mit dem Ziel, Kosteneinsparungen von 110 Mio. CHF (ca. 120 Mio. USD) zu realisieren. Diese Maßnahmen folgen auf erhebliche Verluste durch Engagements bei der insolventen Signa-Gruppe, die zu einem Abschreibungsbedarf von 606 Mio. CHF führten. Trotz dieser Herausforderungen verzeichnete Julius Bär im Jahr 2024 einen Anstieg der verwalteten Vermögen um 16 % auf 497 Mrd. CHF.
Julius Bär veröffentlicht Geschäfts- und Nachhaltigkeitsbericht 2024
Die Julius Bär Gruppe hat ihren Geschäftsbericht 2024 sowie den Nachhaltigkeitsbericht 2024 veröffentlicht. Per Ende 2024 beliefen sich die verwalteten Vermögen auf 497 Milliarden Schweizer Franken. Die Dokumente sind online verfügbar unter www.juliusbaer.com/reports.
Aktuelle Situation der Vermögensverwaltungsbranche
Die Vermögensverwaltungsbranche steht aktuell vor einer Reihe von Herausforderungen: Volatile Märkte, steigende aber auch in vielen Ländern mittlerweile fallende Zinssätze und neue geopolitische Unsicherheiten beeinflussen sowohl die Anlagestrategien als auch das grundlegende Vertrauen der Kunden. Gleichzeitig wächst die Nachfrage nach nachhaltigen Investitionen (ESG), während Unternehmen andererseits zunehmend digitale Lösungen und innovative Ansätze entwickeln müssen, um im Wettbewerb weiter zu bestehen. Kosten- bzw. Margendruck und Fachkräftemangel erfordern eine ständige Effizienzsteigerung, während gleichzeitig ein immer stärkerer personalisierter Service gefordert wird. Die Branche befindet sich in einem äußerst dynamischen Umfeld, das aber auch neue Chancen und Risiken mit sich bringt.
Die Zukunft der Vermögensverwaltungsbranche
Die Zukunft der Vermögensverwaltung wird von mehreren Schlüsseltrends geprägt sein: Die fortschreitende Digitalisierung und der Einsatz von Künstlicher Intelligenz sowie Big Data werden grundlegend die Entscheidungsprozesse und die Effizienz in der Branche nachhaltig verändern. Zudem wird die Nachfrage nach ökologisch verträglichen und verantwortungsbewussten Investitionen stetig weiter steigen, was die Entwicklung neuer, innovativer Anlagestrategien erforderlich macht. Die zunehmende Personalisierung von Finanzlösungen, die stark auf individuelle Kundenbedürfnisse abgestimmt sind, wird ebenfalls eine zentrale und wichtige Rolle spielen. Darüber hinaus erwarten wir, dass alternative Investments wie beispielsweise Private Equity und Infrastruktur eine wachsende Bedeutung erlangen. Unternehmen, die in der Lage sind diese Trends frühzeitig aufgreifen und sich folglich flexibel an die sich verändernden Marktbedingungen anpassen, werden die Zukunft der Branche maßgeblich mitgestalten.