Spotify Aktie Prognose

Chart und Performance-Tracker unserer Spotify Aktie Prognose

Kennzahlen-Analyse der Spotify Aktie

Die Herausforderungen sind offenkundig: beim Musik-Streaming wollen viele Stakeholder mitnaschen!

Lizenzen sind kostenintensiv, die Labels verdienen am meisten und auch die Urheber dürfen nicht zu kurz kommen.
Der größte Anteil der Einnahmen von Spotify geht an Rechteinhaber, also Musiker, Produzenten und Labels. Spotify zahlt Lizenzgebühren basierend auf dem Anteil der Streams, den ihre Musik generiert. Diese Zahlungen werden in der Regel zuerst an die Labels gezahlt, welche dann Einnahmen nach ihren eigenen Verträgen mit den Künstlern teilen. Es wird geschätzt, dass etwa 70% der Einnahmen von Spotify an Rechteinhaber gehen.

Anmerkung der INVESTNOW-Redaktion: Spotify zahlt Künstlern im Durchschnitt zwischen 0,003 und 0,005 US-Dollar pro Stream!

Spotify Aktie Kursziel 2025

Unter Berücksichtigung der aktuellen Wachstumsperspektiven und Qualitätskennzahlen ergibt sich für die Aktie ein Kursziel von 356,09 USD. Gemessen am aktuellen Aktienkurs von 321,88 USD ergibt das eine erwartete Kursbewegung von 10,63% für die nächsten 12 Monate. Es muss jedoch erwähnt werden, dass Kursprognosen von Aktien generell sehr schwierig sind und sich unser Kursziel auf Basis unserer Berechnungen und Analysen ergibt. Eine Garantie für diese Prognose ist nicht möglich. Es handelt sich um keine Anlageberatung.

Obwohl wir in Bezug auf Analystenprognosen skeptisch sind, wollen wir euch deren Einschätzung und Kursziele über die Aktie nicht vorenthalten. Klicke auf "Alle Analystenprognosen anzeigen", um die detailierten Einschätzungen der Analysten zu sehen.

Die Analystenprognosen für die Aktie von zeigen ein neutrales Bild. Stand 31.05.2024 notiert der Titel bei 321,88 und zieht die Blicke von 29 Analysten auf sich. Dabei wurde ein durchschnittliches Kursziel von 341,19 USD errechnet, was auf eine neutrale Entwicklung von 6,00% hindeutet. Doch die Analystenmeinungen zu gehen auseinander: Die Schätzung für das niedrigste Kursziel beträgt 210.61 USD, während das höchste Kursziel bei 433.25 USD liegt. Die Spanne der Schätzer beträgt demnach 105,71%.

Moat-Analyse von Spotify

Spotify ist als führende Marke im Musikstreaming-Bereich weltweit bekannt und verfügt über eine starke Markenidentität, die das Kundenengagement fördert. Trotz Skaleneffekten sind die Kostenvorteile durch hohe Lizenzgebühren für Musikrechte begrenzt, wodurch finanzielle Vorteile geschmälert werden. Netzwerkeffekte sind vorhanden, da Nutzer durch das Teilen von Playlists und sozialen Features Wert schaffen, jedoch ist der Zugang zu Musik weitgehend unabhängig von der Nutzerzahl. Spotify sieht sich mit geringen regulatorischen Barrieren konfrontiert, was es neuen Wettbewerbern erleichtert, in den Markt einzutreten. Insgesamt ist Spotifys Moat daher nur schwach, da es keine exklusiven Inhalte oder signifikante technologische Barrieren gibt, die einen dauerhaften Wettbewerbsvorteil bieten.

Historische Performance der Spotify Aktie

Die Aktienperformance von Spotify in den letzten fünf Jahren zeichnet sich durch extreme Schwankungen aus. Im Jahr 2019 verzeichnete die Aktie einen starken Anstieg von 31,76 %, was auf das anhaltende Wachstum des Nutzerbestands und die Erweiterung des Musik- und Podcast-Angebots zurückzuführen ist. Die Dynamik setzte sich im Jahr 2020 fort, mit einem beeindruckenden Gewinn von 110,40 %, getrieben durch die verstärkte Nutzung von Streaming-Diensten während der globalen Lockdowns aufgrund der COVID-19-Pandemie. Jedoch folgten schwierige Jahre: 2021 erlebte einen Rückgang von -25,62 % und 2022 einen noch dramatischeren Rückgang von -66,27 %, was auf Herausforderungen wie erhöhte Konkurrenz, Sorgen um die Profitabilität und marktweite Korrekturen hindeutet. Erstaunlich jedoch erholte sich die Aktie im Jahr 2023 mit einem außergewöhnlichen Anstieg von 138,01 %.

Wachstum der Branche

Die Musikstreaming-Branche erlebt ein gutes Wachstum, da immer mehr Menschen digitale Plattformen für den Zugang zu Musik und anderen Audioinhalten nutzen, was durch technologische Fortschritte und zunehmende Internetverfügbarkeit unterstützt wird. Spotify spielt als führender Anbieter in diesem Sektor eine zentrale Rolle, indem es eine umfangreiche Bibliothek von Musiktiteln und Podcasts anbietet und innovative Funktionen wie personalisierte Playlists und soziale Sharing-Optionen integriert, um das Benutzererlebnis zu verbessern und die Kundenbindung zu erhöhen. Die Größe des globalen Marktes für Musikstreaming wird voraussichtlich von 36,7 Milliarden USD im Jahr 2023 auf etwa 125,70 Milliarden USD bis 2032 ansteigen, mit einer jährlichen Wachstumsrate von 15,10 % im Prognosezeitraum bis 2032.

Ähnliche Unternehmen wie Spotify

#		Unternehmen (Aktie)	ISIN	WKN	Land	Sektor	Branche	Unsere Einschätzung	Score	Aktueller Kurs Kursprognose
1		Apple	US0378331005	865985	Vereinigte Staaten	Technologie	Unterhaltungselektronik	attraktiv	87	USD 217,96 USD 254,86	Zur Analyse
3		Netflix	US64110L1061	552484	Vereinigte Staaten	Kommunikationsdienste	Unterhaltung	sehr attraktiv	87	USD 631,37 USD 741,92	Zur Analyse
2		Amazon	US0231351067	906866	Vereinigte Staaten	Zyklischer Konsum	Einzelhandel	attraktiv	83	USD 182,50 USD 203,94	Zur Analyse
4		Walt Disney	US2546871060	855686	Vereinigte Staaten	Kommunikationsdienste	Unterhaltung	unattraktiv	76	USD 89,93 USD 94,48	Zur Analyse

Spotify Technologies im Porträt

Spotify Technology S.A., mit Hauptsitz in Stockholm, Schweden, wurde im Jahr 2006 gegründet und hat sich seitdem zu einem der führenden Unternehmen in der Musikstreaming-Branche entwickelt. Der Börsengang erfolgte im April 2018 an der New York Stock Exchange, wo das Unternehmen unter dem Ticker-Symbol „SPOT“ gehandelt wird. Die Aktionärsstruktur von Spotify ist durch eine Mischung aus institutionellen Investoren, Unternehmensführung und Privatanlegern gekennzeichnet. Größere institutionelle Aktionäre halten einen bedeutenden Anteil, was die finanzielle Stabilität und das Vertrauen in das langfristige Potenzial des Unternehmens widerspiegelt. Zudem sind der Tradedoubler Gründer Martin Lorentzon sowie der visionäre Founder Daniel Ek nach wie vor die größten individuellen Aktienbesitzer aus dem Founder-Team von Spotify.

Die Kernkompetenzen von Spotify liegen in seiner fortschrittlichen Technologie zur Musikempfehlung und seiner benutzerfreundlichen Interface, die es Nutzern ermöglicht, personalisierte Playlists zu erstellen und neue Musik zu entdecken. Features wie das wöchentliche "Release Radar" und das Teilen von Musikplaylists und Empfehlungen mit Freunden machen Spotify unter seinen Nutzern sehr beliebt. Zudem hat Spotify seine Plattform für Podcasts erweitert, was zu einem signifikanten Wachstum in diesem Bereich geführt hat.

Die wichtigsten Wettbewerber von Spotify sind Apple Music, Amazon Music und YouTube Music. Diese Unternehmen bieten ähnliche Streaming-Dienste an und konkurrieren um Marktanteile in einem schnell wachsenden und sich entwickelnden Markt.

Zu den wichtigsten Produkten und Softwarelösungen gehören der Spotify Music Player, die mobile Spotify App und die Podcast-Plattform. Diese Produkte haben dazu beigetragen, Spotify als eine führende Kraft im digitalen Musikgeschäft zu etablieren.

Einige der wichtigsten Meilensteine in der Geschichte von Spotify sind:

• 2011: Einführung der Plattform in den USA, was eine signifikante Erweiterung des Marktes darstellte.
• 2012: Erreichen von 15 Millionen aktiven Nutzern und 4 Millionen zahlenden Abonnenten weltweit.
• 2015: Einführung von Podcasts und Videos, was die Angebotspalette von Spotify erweiterte.
• 2018: Der Börsengang an der New York Stock Exchange, der eine neue Ära der Unternehmensfinanzierung einläutete.
• 2020: Großangelegte Investitionen in Podcast-Netzwerke und Exklusivverträge, was Spotifys Präsenz in diesem Segment stärkte.

Was zunächst als das Ende der Musikindustrie gefürchtet wurde hat sich nun zum großen Wachstumstreiber der Industrie entwickelt: Streaming.
Nicht der physische Besitz einer Kopie (CD oder Vinyl) ist entscheidend, sondern der ständige Zugang zu "seiner Wunschmusik-Datenbank". Spotify liefert dies und hat eindrucksvoll und nachhaltig positiv eine "eingefahrene" und etablierte Branche verändert (anders als Raubkopie-Plattformen wie das ursprüngliche Napster). INVESTNOW wird die weitere Entwicklung von Spotify Technologies, sowie die Kurspotenziale, Schätzungen Ziele des Unternehmens gespannt weiteverfolgen und täglich aktualisierte Fundamentaldaten zur Bewertung des Unternehmens für dich, unseren treuen Leser, analysieren!

Weitere Top-Aktien

#		Unternehmen (Aktie)	ISIN	WKN	Land	Sektor	Branche	Unsere Einschätzung	Score	Aktueller Kurs Kursprognose
2		Nvidia	US67066G1040	918422	Vereinigte Staaten	Technologie	Halbleiter	sehr attraktiv	99	USD 113,06 USD 146,66	Zur Analyse
26		Emerson Electric	US2910111044	850981	Vereinigte Staaten	Industrieunternehmen	Industriemaschinen	sehr attraktiv	94	USD 116,84 USD 145,61	Zur Analyse
15		Airbnb	US0090661010	A2QG35	Vereinigte Staaten	Zyklischer Konsum	Reisedienstleistungen	sehr attraktiv	93	USD 140,10 USD 172,89	Zur Analyse
5		Alphabet	US02079K3059	A14Y6F	Vereinigte Staaten	Kommunikationsdienste	Internet: Inhalte und Informationen	sehr attraktiv	92	USD 167,00 USD 203,18	Zur Analyse
3		Mastercard	US57636Q1040	A0F602	Vereinigte Staaten	Finanzdienstleistungen	Finanz- und Kreditdienstleistungen	sehr attraktiv	91	USD 438,18 USD 526,23	Zur Analyse
9		Meta	US30303M1027	A1JWVX	Vereinigte Staaten	Kommunikationsdienste	Internet: Inhalte und Informationen	sehr attraktiv	91	USD 465,70 USD 560,84	Zur Analyse
12		ServiceNow	US81762P1021	A1JX4P	Vereinigte Staaten	Technologie	Software: Anwendung	sehr attraktiv	91	USD 827,61 USD 959,49	Zur Analyse
4		Intuitive Surgical	US46120E6023	888024	Vereinigte Staaten	Gesundheitswesen	Medizin: Instrumente und Zubehör	sehr attraktiv	89	USD 441,30 USD 525,11	Zur Analyse
11		Adobe	US00724F1012	871981	Vereinigte Staaten	Technologie	Software: Infrastruktur	sehr attraktiv	89	USD 542,44 USD 643,18	Zur Analyse
14		Booking Holdings	US09857L1089	A2JEXP	Vereinigte Staaten	Zyklischer Konsum	Reisedienstleistungen	sehr attraktiv	89	USD 3.700,99 USD 4.345,01	Zur Analyse
19		Vertex Pharmaceuticals	US92532F1003	882807	Vereinigte Staaten	Gesundheitswesen	Biotechnologie	sehr attraktiv	89	USD 495,26 USD 589,34	Zur Analyse
23		Synopsys	US8716071076	883703	Vereinigte Staaten	Technologie	Software: Infrastruktur	sehr attraktiv	89	USD 546,38 USD 645,75	Zur Analyse
13		Applied Materials	US0382221051	865177	Vereinigte Staaten	Technologie	Halbleiter	sehr attraktiv	88	USD 206,47 USD 242,30	Zur Analyse
17		Palo Alto Networks	US6974351057	A1JZ0Q	Vereinigte Staaten	Technologie	Software: Infrastruktur	sehr attraktiv	88	USD 326,81 USD 382,88	Zur Analyse
20		Regeneron Pharmaceuticals	US75886F1075	881535	Vereinigte Staaten	Gesundheitswesen	Biotechnologie	sehr attraktiv	88	USD 1.078,63 USD 1.265,24	Zur Analyse
6		Visa	US92826C8394	A0NC7B	Vereinigte Staaten	Finanzdienstleistungen	Finanz- und Kreditdienstleistungen	sehr attraktiv	87	USD 259,46 USD 304,27	Zur Analyse
7		Netflix	US64110L1061	552484	Vereinigte Staaten	Kommunikationsdienste	Unterhaltung	sehr attraktiv	87	USD 631,37 USD 741,92	Zur Analyse
8		Microsoft	US5949181045	870747	Vereinigte Staaten	Technologie	Software: Infrastruktur	sehr attraktiv	87	USD 425,27 USD 494,33	Zur Analyse
10		ASML Holding	NL0010273215	A1J4U4	Niederlande	Technologie	Halbleiter	sehr attraktiv	87	USD 888,39 USD 1.026,67	Zur Analyse
16		Lam Research	US5128071082	869686	Vereinigte Staaten	Technologie	Halbleiter	sehr attraktiv	87	USD 894,64 USD 1.042,55	Zur Analyse
21		Fortinet	US34959E1091	A0YEFE	Vereinigte Staaten	Technologie	Software: Infrastruktur	sehr attraktiv	86	USD 57,00 USD 66,11	Zur Analyse
24		KLA	US4824801009	865884	Vereinigte Staaten	Technologie	Halbleiter	sehr attraktiv	86	USD 787,39 USD 919,14	Zur Analyse
25		Chipotle Mexican Grill	US1696561059	A0ESP5	Vereinigte Staaten	Zyklischer Konsum	Restaurants	sehr attraktiv	86	USD 49,83 USD 57,94	Zur Analyse
18		Hermès	FR0000052292	886670	Frankreich	Zyklischer Konsum	Luxusgüter	sehr attraktiv	85	EUR 2.075,00 EUR 2.251,68	Zur Analyse
1		Novo Nordisk	DK0060534915	A1XA8R	Dänemark	Gesundheitswesen	Biotechnologie	sehr attraktiv	84	DKK 873,70 DKK 987,50	Zur Analyse
22		MSCI	US55354G1004	A0M63R	Vereinigte Staaten	Finanzdienstleistungen	Finanzen: Daten & Börsen	sehr attraktiv	84	USD 540,55 USD 610,14	Zur Analyse